[단독] 한화 김동원·김동선, 한화에너지 1.1조 지분 매각 [시그널]

한화그룹 오너일가의 김동원 사장과 김동선 부사장이 총 1조 1000억 원 규모로 한화에너지의 지분(약 20%)을 매각한다. 김승연 한화그룹 회장이 ㈜한화 지분을 승계하면서 생긴 증여세를 해결하기 위한 차원이다. 여기에 금융·식음료(F&B) 등 형제가 주력하고 있는 각 계열사의 지분을 추가로 확보해 지배력을 높이고 신 사업에 투자하겠다는 취지도 있는 것으로 알려졌다.

16일 투자은행(IB) 업계에 따르면 김동원 사장, 김동선 부사장은 한화에너지 지분 20%를 한국투자프라이빗에쿼티(한투PE) 컨소시엄에 매각하기로 했다. 지분가치는 100% 기준 약 5조 원이다. 지분 20% 중에서는 김동원 사장(5%)과 김동선 부사장(15%)의 지분이 매각된다. 한투PE 컨소시엄에는 다른 기관투자가(LP) 두 곳이 참여했다. 이들은 인수금융 조달 없이 에쿼티 자금 만으로 1조 원 규모의 구주를 인수할 계획이다.

한투PE 컨소시엄은 조건부 기업공개(IPO)로 1조 원 규모의 구주를 인수한다. 일정 기간 내 IPO 실패할 경우 연간 약 5~6%대 수익률을 보장받는 조건이 포함된 것으로 알려졌다. 한화에너지가 IPO에 실패할 경우 한화 측이 구주를 다시 되사주는 구조다.

한화에너지는 김동관 부회장이 지분 50%, 김동원 사장과 김동선 부사장이 25%씩 보유하고 있는 한화그룹의 비상장 계열사다. 특히 한화그룹을 지배하는데 핵심 계열사로 꼽힌다. ㈜한화의 주요 주주는 김승연 회장(11.33%), 김동관 부회장(9.77%), 김동원 사장(5.37%), 김동선 부사장(5.37%)으로 이뤄져 있다. 여기에 한화에너지가 ㈜한화의 지분 22.15%를 보유 중이다.

올해 4월 30일 김승연 회장은 한화 지분 22.65% 중 절반을 3형제에게 증여했다. 김동관 부회장, 김동원 사장, 김동선 부사장이 각각 4.86%, 3.23%, 3.23%를 나눠받는 거래다. 지분 11.32%를 승계하면서 납부해야하는 증여세는 약 2975억 원이다. 한화그룹 오너일가는 지분 매각을 통해 증여세를 해결하고 각 계열사의 지분을 추가로 매입해 지배력을 강화할 것으로 전망된다.